Como funciona a poupança?

O que é Poupança?

A poupança é um produto financeiro tradicional em que o investidor deposita o dinheiro no banco, que repassa para tomadores de empréstimo como por exemplo produtores da área rural que necessitam de empréstimo para custeio de sua produção, ou empresários da construção civil que precisam de empréstimos para iniciar obras de saneamento e habitação. Os recursos oriundos da poupança são muito importantes para o crescimento do país, quanto maior o nível da poupança maior a facilidade de um país financiar o seu crescimento.

A poupança é uma modalidade de investimento bastante simples. Qualquer um pode abrir uma conta poupança, sua grande vantagem é não pagar imposto de renda (modalidade pessoa física) e não ter custo de manuntenção, além de ser extremamente fácil de obter uma conta, pois não necessita de comprovação de renda, nome "limpo" no cadastro do serasa e outras exigências comuns a abertura de uma conta corrente. Qualquer um que tenha um CPF pode abrir uma conta poupança e não terá custo algum por isso.

Rendimento

A maior desvantagem da poupança é o seu baixo rendimento. A poupança rende a TR mais 0,5% ao mês. A TR é a Taxa Referencial e nos últimos anos vem rendendo entre 0,0% e 0,2% ao mês, o que dá a poupança um rendimento entre 0,5% e 0,7% todo mês. Esse rendimento já foi considerado muito baixo, no entanto com a queda dos juros passou a ser atrativo, principalmente porque não paga imposto de renda.

Para fazer jus ao rendimento da poupança é necessário que o aplicador permanceça com o dinheiro na poupança por um mês inteiro, até a poupança completar o "aniversário", porém o dinheiro não fica "preso" nesse período, o aplicador pode sacar a qualquer momento, no entanto não receberá o rendimento caso retire o seu dinheiro antes do aniversário da poupança. Se o investidor fizer diversas aplicações na poupança em datas diferentes  terá diversos aniversários e sempre que ele for sacar o dinheiro, a poupança automaticamente selecionará o(s) aniversário(s) que mais beneficie o aplicador.

Segurança

Uma outra vantagem da poupança é ser garantida pelo Fundo Garantidor de Crédito (FGC) em até R$ 70 mil (para mais informações ver www.fgc.org.br) caso o banco venha a falir, o que torna um investimento bastante seguro para quem investe até esse valor.

Liquidez

A liquidez, ou a facilidade de sacar o dinheiro da poupança é vista por muitos investidores como uma desvantagem, pois esses investidores alegam não conseguir manter seus investimentos na poupança devido a facilidade de saque e muitos acabam migrando para opções menos rentáveis como por exemplo os títulos de capitalização, que em geral rendem bem menos que a poupança e que tem baixa liquidez, ou seja dificuldade para sacar e/ou perdas durante o saque para o cliente.

Opinião

A poupança sempre configura como uma boa opção de investimento quando:

1. Valores abaixo de R$ 5 mil - Valores baixo dificilmente encontram fundos de investimento em renda fixa com taxas de admistração atrativas, nessa situação em geral a poupança é mais rentável, principalmente se considerarmos que os fundos pagam imposto de renda.

2. Os valores investidos deverão ser utilizados em até 3 meses - mais uma vez a facilidade de saque e ausência de imposto de renda são uma bela vantagem para a poupança no curtíssimo prazo.

3. Investidores conservadores e com valor abaixo de R$ 60 mil - Os fundos de renda fixa são seguros, no entanto não são garantidos como a poupança, assim para patamares abaixo de R$ 60 mil, a poupança e os CDBs ainda são os investimentos mais seguros.

Fique atento

Segurança não é tudo, procure fazer uma boa combinação entre rendimento e segurança diversificando seus investimentos.